De service is een manier voor bedrijven van alle groottes om de risico's te verminderen die gepaard gaan met het accepteren van papieren cheques, volgens First Data Corp., het moederbedrijf van TeleCheck. Over het algemeen omvat het proces het analyseren van chequetransacties via schuldverificatie en het meten van risico's om de waarschijnlijkheid te bepalen of een cheque goed is.
Accountgegevens verifiëren
TeleCheck onderhoudt een transactiedatabase met informatie over schrijvers van cheques verzameld uit cheques, bank- en schuldregistraties en transacties met andere bedrijven. Een papieren cheque wordt uitgevoerd door een elektronische veegmachine die linkt met de TeleCheck Electronic Check Acceptance-service. Binnen een paar seconden kan TeleCheck controleren of de rekening onbetaalde rekening-courantkredieten of andere negatieve informatie heeft, zoals een aanzienlijk aantal overdisposities binnen een korte periode. Als er geen negatieve overeenkomsten zijn, wordt een bon afgedrukt zodat de klant kan ondertekenen en kan de cheque worden omgezet in een elektronische betaling.
Profilering van goede en slechte controles
TeleCheck gebruikt ook eigen risicomodellen om te bepalen of een cheque aan een aanvaardbaar risiconiveau voldoet of kenmerken vertoont van fraude. Als het risico boven de drempelwaarde lijkt te zijn, zal TeleCheck de cheque markeren en een "Code 3" afgeven. De code vertelt u niets over het specifieke account, maar alleen dat de transactie een significant niveau van risicomarkeringen bevat.
