Om een succesvol bedrijf te creëren en te laten groeien, heeft u een zorgvuldige planning, slimme strategieën en voldoende financiering nodig. Planning en strategizing kunnen intern worden uitgevoerd, maar zelfs ondernemers met geweldige ideeën moeten vaak naar externe bronnen zoeken voor adequate financiering. Bedrijven met innovatieve producten en diensten bieden mogelijk veel potentieel voor groei en winst, maar zonder een bewezen staat van dienst en veel onderpand kunnen ze obstakels tegenkomen bij het zoeken naar financiering van traditionele bronnen zoals banken. Durfkapitaal, fondsen die worden verstrekt door rijke particuliere investeerders of durfkapitaalbedrijven, heeft zowel voor- als nadelen die beide partijen zorgvuldig moeten overwegen.
Voordelen voor bedrijven
Voor startups en nieuwe bedrijven met een aanzienlijk groeipotentieel kan risicokapitaal een vitale bron van geld bieden om snel te groeien. Laten we bijvoorbeeld zeggen dat u een nieuw bedrijfsidee hebt met een kant-en-klare en enthousiaste markt om het te kopen. Wat je niet hebt, is het geld dat nodig is om dat idee te ontwikkelen tot een product dat je op die markt kunt verkopen, althans niet voordat concurrenten dat kunnen. In deze situatie kan risicokapitaal u in staat stellen snel het bedrijf te creëren en uit te breiden, marktaandeel te winnen en merkbekendheid te verwerven voordat concurrenten u in de verkoop kunnen verslaan. Omdat durfkapitaal geen lening is, wordt het geclassificeerd als eigen vermogen in de onderneming in plaats van als schuld van het bedrijf. Het bedrijf hoeft het geld dus niet terug te betalen. Bovendien groeit de waarde van het bedrijf naarmate het bedrijf groeit, waardoor risicokapitaal het aandeel van de oorspronkelijke eigenaar in het bedrijf zelfs waardevoller kan maken.
Nadelen voor bedrijven
Durfkapitaalinvesteringen betekenen dat u een deel van het eigendom in het bedrijf voor geld uitwisselt. Dat betekent dat de eigenaar van het bedrijf niet langer de enige persoon is die de leiding heeft of beslissingen kan nemen over de richting van het bedrijf. Voor sommige ondernemers kan dit een moeilijke handel zijn om mee samen te leven en te leven, vooral als er onenigheid ontstaat met de durfkapitaalinvesteerder. En het is niet ongebruikelijk dat durfkapitaalovereenkomsten uiteindelijk tot dergelijke meningsverschillen leiden. Vaak hebben risicokapitaalverschaffers een grotere tolerantie voor risico's en liquiditeiten die aandringen op een snelle expansie naar nieuwe markten of gebieden, terwijl de oorspronkelijke eigenaar misschien een langzamere benadering van groei verkiest. Durfkapitaalbeleggers kunnen ook aandringen op een snellere exit van de markt dan de oorspronkelijke eigenaar bereid is te overwegen, hetzij door overname door een groter bedrijf, hetzij door een beursintroductie.
Voordelen voor investeerders
Voor slimme, ervaren beleggers is risicokapitaal vaak een aantrekkelijke strategie. Het biedt het potentieel voor indrukwekkend rendement op het oorspronkelijke geïnvesteerde bedrag, en als de investering loont, de status en de beloningen die voortvloeien uit het hebben van "een winnaar gekozen." Durfkapitaalbeleggers zoeken vaak naar innovatieve startende bedrijven, vooral in de hoge -tech industrie.Deze bedrijven kunnen dramatische bedrijfsuitbreidingen realiseren, soms in slechts een korte tijd. Een succesvolle risicokapitaalinvestering zou kunnen resulteren in rendementen die ver boven de industriegemiddelden liggen. Zelfs slimme traditionele investeringen, zoals het kopen van aandelen in grote, succesvolle bedrijven, of het kopen van onroerend goed in gezonde markten, kunnen verbleken in vergelijking met een aanzienlijke durfkapitaalinvestering in een succesvolle technische start-up.
Nadelen voor beleggers
Het belangrijkste nadeel van risicokapitaal voor beleggers is het aanzienlijke risico dat gepaard gaat met dat potentieel voor aanzienlijke beloningen. Potentieel is geen garantie voor succes, en een enorme uitbetaling is niet statistisch gezien de favoriete uitkomst. Zelfs ervaren risicokapitaalbeleggers kunnen een fout maken en zelfs de sterkste zakelijke ideeën kunnen ten prooi vallen aan ongelukkige ontwikkelingen. Slechte zakelijke beslissingen, fundamentele tekortkomingen in een bedrijfsmodel, veranderingen in economische omstandigheden en concurrentie kunnen de groei belemmeren, zelfs met ruime financiering. Als een bedrijf faalt, ondanks het aantrekken van durfkapitaal, zouden beleggers de meeste, zo niet alle, investeringen kunnen verliezen.
