Bankieren is het beheren van geld en waar geld mee gemoeid is, moet alles zorgvuldig worden beoordeeld, gewaardeerd en gemeten. Daartoe maken bankiers gebruik van verschillende wiskundige concepten. Hoewel de specifieke functie van een bestuurder in een bank de benodigde wiskundige hulpmiddelen zal dicteren, moeten alle bankiers een uitstekend begrip hebben van fundamentele kwantitatieve concepten.
Rentetarieven
Het concept van rentetarieven is misschien wel het meest gebruikte wiskundige concept in bankieren en financiën. Rentevoet is gewoon de kosten van geld gedurende een bepaalde periode. Als een bank bereid is om een lening aan een leningnemer voor een jaar uit te lenen met een percentage van 8 procent, zijn de kosten van lenen over een jaar 8 procent van het oorspronkelijke geleende bedrag. Dus de kosten van het afsluiten van een lening van $ 1.000 voor een jaar is gelijk aan 8 procent van $ 1.000, of $ 80. Hoewel het basisidee eenvoudig is, kan de wiskunde ingewikkeld worden als de rente verandert of het geleende bedrag in termijnen wordt terugbetaald.
Huidige waarde
De contante waarde is nauw gerelateerd aan de rentetarieven en stelt de bankier in staat de waarde van een toekomstige betalingsstroom te beoordelen. Als een investering in een wasserette bijvoorbeeld in een jaar $ 110.000 waard is en de jaarlijkse rente 10 procent, wat is dan een redelijke prijs om voor zo'n investering te betalen? Om deze vraag te beantwoorden, zou de bankier de huidige waarde van $ 110.000 die in een jaar verwacht wordt, berekenen. Huidige waarde is gelijk aan toekomstige waarde in één jaar gedeeld door 1 plus de jaarlijkse rentevoet. Dus de huidige waarde van $ 110,00 is $ 110,00 /(1+0.1) = $ 100.000. Met andere woorden, het krijgen van $ 110.000 in een jaar is hetzelfde als het krijgen van $ 100.000 vandaag.
Risicobeoordeling
De meeste toekomstige betalingen brengen risico met zich mee, omdat sommige of alle betalingen mogelijk niet worden uitgevoerd. Om de kans op verlies te kwantificeren, gebruiken bankiers wiskundige hulpmiddelen zoals standaarddeviatie. Standaardafwijking is een maat voor hoeveel de waarde van een variabele de neiging heeft te variëren. Een aandeel waarvan de prijs gemiddeld met 2 procent per dag omhoog of omlaag gaat, heeft bijvoorbeeld een hogere standaardafwijking dan een prijs waarvan de prijs gemiddeld 1,5 procent per dag schommelt. Hoe hoger de standaardafwijking van een belegging, des te groter de kans op zowel een verrassingswinst als een groot verlies. Met deze hulpprogramma's kunnen bankiers belangrijke investeringsbeslissingen nemen.
Portfolio Management
Bankiers beheren ook portefeuilles namens zowel de bank als klanten. Een portefeuille is een verzameling van dergelijke beleggingen zoals aandelen, obligaties en valuta's. Hoe groot de kans is dat de assets in lockstep of in tegengestelde richting omhoog of omlaag gaan, bepaalt de potentiële prestaties van de portfolio. Om deze bewegingen te kwantificeren, gebruiken bankiers een meetwaarde, de correlatiecoëfficiënt, die varieert tussen -1 en 1. Als twee items een correlatiecoëfficiënt van -1 hebben, vertonen ze altijd tegenovergestelde bewegingen, terwijl een getal 1 betekent dat ze elkaars bewegingen weerspiegelen. Met behulp van de correlatiecoëfficiënt kan de bankier de maximale winst en verlies in de portefeuille berekenen.
